Подготовка компании к IPO: Тренинг

Стоимость посещений уточняйте у администраторов Академии.

Программа тренинга

1-ый день

Способы и формы привлечения капитала в компанию

• Сравнительные характеристики различных способов финансирования компании: публичное (public) и частное (private) размещение акций; заемное финансирование
• Обзор рынка IPO: сравнительные характеристики биржевых рынков России, Европы и США
• Рекомендации по выбору бирж для IPO и требования российского законодательства
• Финансирование путем выпуска корпоративных облигаций
• Структура финансирования и теоремы Миллера-Модельяни

Максимизация стоимости акций компании

• Фундаментальные вопросы, определяющие успех IPO
• Основные факторы, влияющие на стоимость акций компании при проведении IPO
• Финансовые и операционные показатели деятельности компании, интересующие инвесторов

Практическое задание (Case Study): оценка финансовых показателей компании с точки зрения будущих инвесторов – перед IPO

2-ой день

Максимизация стоимости акций компании (продолжение)

• Подходы к оценке стоимости акций компании: оценка активов, доходный и сравнительный подходы
• Качество корпоративного управления и его влияние на стоимость акций компании

Практическое задание (Case Study): расчет стоимости акций компании при IPO. Анализ основных факторов, влияющих на стоимость бизнеса 

Управление проектом IPO

• Основные шаги проекта выхода на IPO, последовательность действий
• Выбор времени, места и объема размещения. Продажа новых и/или существующих акций
• Управление временем, временные границы проекта выхода на IPO
• Подготовка финансовой отчетности - важнейший и наиболее трудоемкий этап проекта выхода на IPO. Основные требования к раскрытию информации

3-ий день

Управление проектом IPO (продолжение)

• Команда проекта: внутренние и внешние стороны. Роль инвестиционных банков, аудиторов, юристов, налоговых и PR- консультантов в подготовке и проведении IPO
• Рекомендации по реорганизации компании. Периметр IPO

Новая жизнь компании после IPO

• Какую информацию, кому, когда и как необходимо сообщать
• Инсайдерская информация и соблюдение норм. Прозрачность
• Финансовые отчеты: годовая и квартальная отчетность
• Отношения с аналитиками и инвесторами. IR – менеджмент
• Биржевые показатели – основа оценки деятельности компании после выхода на IPO

Практическое задание (Case Study): расчет биржевых показателей после IPO; рекомендации биржевых аналитиков по покупке / продаже акций