Финансовый анализ деятельности организации: методы, инструменты, показатели: Мастер-класс

В программе семинара

Методологические вопросы организации и проведения финансового анализа

Бизнес-модель и финансовая модель организации. Ключевые категории: результативность, эффективность и экономичность деятельности организации. Выбор стандарта для сравнения. Информационный базис: стандарты представления финансовой информации. Алгоритм проведения анализа.

Общая схема комплексного анализа деятельности предприятия

Особенности анализа отдельных статей баланса и отчета о прибылях и убытках, их сравнительная оценка. Роль учетной политики. Анализ состава и размещения активов предприятия, оценка эффективности их использования. Источники формирования активов предприятия, их состав, структура и цена. Расчет, оценка и анализ чистых активов.

Финансовая устойчивость предприятия и ее оценка

Показатели финансовой устойчивости, их оценка и анализ. Коэффициенты финансовой устойчивости, их расчет и интерпретация. Анализ показателей ликвидности и платежеспособности.

Оценка рентабельности деятельности предприятия

Семейство показателей ROA / ROI / ROE / ROCE и др. Взаимосвязь показателей рентабельности с показателями структуры затрат и их окупаемости. Взаимосвязь показателей рентабельности с показателями структуры капитала и эффективности его использования. Аналитическое обоснование финансовых решений в отношении активов, капитала и обязательств. Построение многофакторных моделей деятельности организации. Оптимизация эффективности и результативности деятельности.

Анализ безубыточности, CVP-анализ

Взаимосвязь «затраты - объем продаж - прибыль». Модели безубыточности и расчет точки безубыточности. Особенности анализа поведения затрат, объема продаж и прибыли. Маржинальный анализ.

Анализ и управление оборотным капиталом компании

Общие принципы управления оборотным капиталом. Операционный и денежный циклы. Анализ факторов, влияющих на эффективность использования оборотного капитала. Определение и управление оборачиваемостью. Определение необходимых инвестиций в финансирование оборотного капитала и денежного цикла компании. Управление дебиторской и кредиторской задолженностью.

Анализ и управление денежными потоками компании

Концепция денежного потока. Составление отчета о движении денежных средств и анализ денежных потоков прямым и косвенным методом. Анализ денежных потоков по видам деятельности. Управление денежными потоками. Эффективный cash-менеджмент.

Анализ эффективности инвестиций

Анализ эффективности инвестиций. Оценка и анализ инвестиционной привлекательности компании. Метод дисконтированных денежных потоков. Определение стоимости капитала. NPV, IRR, WACC, ROI, срок окупаемости проектов. Риск-менеджмент. Анализ инвестиций в маркетинг и продвижение.

Коммуникационные аспекты финансового анализа

Подготовка аналитических таблиц, диаграмм и графиков, аналитических записок. Как повысить эффективность коммуникационного процесса. Стратегия "продажи" цифр и отчетов. Типичные ошибки. Полезные советы и рекомендации.

Практикум

Общий анализ состояния предприятия по данным отчетности. Рассмотрение реального примера.

Участникам выдается именной Сертификат о повышении квалификации, удостоверяющий участие в мастер-классе.